工商業儲能行業深度報告：驅動因素、收益模式、產業鏈深度梳理

　　二、市場現狀

　　1、國內工商業儲能正處于發展初期，規模增長迅速

　　我國工商業用戶側儲能起步于 2016 年左右，早期主要依靠國家出臺的相關支持政策推動，隨著工商業儲能商業模式持續成熟清晰，工商業用戶側儲能新增裝機規模提速明顯。截至 2022 年，國內用戶側儲能新增裝機規模達 764.73MW，同比增速超過 100%，其中工商業儲能占用戶側新增裝機規模的 80%-90%左右，并且主要集中在浙江、廣東、安徽、江蘇等地，對于國內市場而言預計未來用戶側儲能將以工商業用戶為主，未來空間廣闊。

　　2、競爭格局

　　工商業儲能處于 0-1 的階段，當前各企業的競爭壁壘尚不明顯，新玩家有彎道超車可能。現階段規模較大的工商業儲能企業包括時代星云、沃太能源、庫博能源、奇點能源等，工商業新銳企業包括億蘭科電氣、傲普新能源、阿詩特能源等。

　　目前出貨量普遍偏小。據高工鋰能統計，除個別以租賃模式推廣市場的企業外，大部分企業年出貨量規模均不超過 200 臺;第一批進入市場的企業出貨量規模多數在 100-200 臺之間;2022 年新進工商業儲能企業大部分還處于設計產品、組建團隊和品牌宣傳等階段，尚未真正有產品進入市場。

　　主流產品容量約 200kWh。目前國內工商業儲能主流產品容量為 170-220kWh，形成滿充滿放 2 小時的能量存儲時間。部分企業如陽光電源主推 1000kWh 產品，瞄準園區等客戶。而出口海外的工商業儲能多以 300+kWh 產品為主。

　　工商業儲能系統制造的壁壘不高，更多的壁壘在于渠道、資源、服務、品牌等軟性壁壘。1)客戶資源。工商業儲能下游客戶較分散，客戶資源為重要優勢。客戶資源來源于其他業務的積累、或者通過其他中樞機構(比如規劃設計院等)來獲取、或者通過已有的平臺信息獲取潛在客戶。并且資源優勢與公司所處的位置相關，峰谷價差較大的省份比如江浙滬、廣東等地方的企業具有先發優勢。2)資源整合。工商業儲能未來需要向虛擬電廠服務，獲取輔助服務、參與電力現貨市場的收益，因此有資源整合平臺布局的企業有望享受未來豐富的商業模式，也會形成一定的品牌壁壘。